Research
Santa Claus viene en octubre
El Rally de Navidad en el S&P500, contrastado con el resto de meses del año mediante backtest en AmiBroker
- 22 Dic 2025
- Estacionalidad y Patrones
Investigación sobre el Rally de Navidad o Rally de Santa Claus en el índice S&P500. El Research define el periodo en días operables alrededor del cambio de año, lo programa en AmiBroker y comprueba con un backtest histórico si existe una ventaja estadística real. Después repite la prueba en el resto de meses del año y compara rentabilidad y porcentaje de aciertos, lo que matiza la supuesta singularidad de diciembre. Incluye el código AFL.
Metodología
Una pauta estacional puesta a prueba mes a mes
El Research parte de una definición operativa del rally basada en días operables antes y después del cambio de año, en lugar de fechas fijas, y la evalúa con un backtest de largo plazo sobre el índice. A continuación aplica el mismo esquema al cambio de cada mes para comprobar si diciembre destaca frente a los demás.
En una segunda fase optimiza el mes y el número de días operables en torno al cambio de mes, y contrasta los resultados ordenados por rentabilidad y por porcentaje de aciertos. Las conclusiones separan la frecuencia con la que aparece el rally de su relación beneficio-riesgo. Los valores concretos, las tablas de resultados y el código completo se desarrollan en el Research.
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